Vào đầu tháng 2 năm 2025, giá cổ phiếu Palantir (PLTR) đã đạt mức cao kỷ lục nhờ báo cáo thu nhập vượt xa kỳ vọng của giới phân tích. Đáng chú ý, giá cổ phiếu PLTR đã tăng gấp 10 lần trong hai năm qua, đưa công ty vào nhóm vốn hóa lớn cùng với McDonald’s và American Express. 

Điều gì khiến Palantir trở nên hấp dẫn với nhà đầu tư? Hãy cùng tìm hiểu các yếu tố thúc đẩy đà tăng này cũng như những rủi ro tiềm ẩn. 

Những diễn biến mới nhất của Palantir mà các nhà đầu tư nên lưu ý ^[1] 

Trước tiên, chúng ta hãy phân tích diễn biến giá mới nhất của Palantir. 

Vào ngày 5 tháng 2, PLTR tăng 23,99% trong quá trình giao dịch, đánh dấu một trong những mức tăng trong một ngày đáng kể nhất trong lịch sử cổ phiếu này. 

Nguyên nhân chính đến từ báo cáo thu nhập quý IV của công ty: Trong ba tháng cuối năm 2024, Palantir đạt doanh thu 827,5 triệu USD, vượt xa mức dự báo 777,5 triệu USD của Phố Wall. Đáng chú ý, con số này tăng 36% so với cùng kỳ năm trước. 

Lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong quý IV đạt 0,14 USD, cao hơn mức dự kiến là 0,11 USD. 

Không chỉ đạt doanh thu vượt kỳ vọng, Palantir còn ghi nhận kết quả ấn tượng ở các chỉ số khác, bao gồm: 

• Tăng trưởng lợi nhuận ròng hàng năm tới 400%, với EPS cả năm đạt 0,41 USD so với 0,08 USD của năm 2023. 

• Dòng tiền tự do điều chỉnh là 517 triệu USD, cung cấp nguồn vốn dồi dào để tái đầu tư vào sự phát triển của công ty. 

• Tăng trưởng mạnh mẽ và ổn định với thu nhập vượt xa kỳ vọng của Phố Wall trong chín quý liên tiếp. 

Triển vọng của Palantir cho năm 2025 rất hấp dẫn. Công ty dự kiến doanh thu quý I năm 2025 đạt từ 858 triệu USD đến 862 triệu USD, cao hơn 26% so với mức dự báo 797,85 triệu USD của các nhà phân tích. 

Trong cả năm 2025, Palantir kỳ vọng tổng doanh thu đạt từ 3,74 tỷ USD đến 3,76 tỷ USD, tiếp tục vượt qua ước tính 3,54 tỷ USD của các chuyên gia. Với triển vọng mạnh mẽ như vậy, tốc độ tăng trưởng của công ty dường như vẫn chưa có dấu hiệu chậm lại. 

Giới thiệu về Palantir 

Palantir Technologies Inc. chuyên về phân tích dữ liệu lớn (big data analytics) thông qua các phương pháp dựa trên trí tuệ nhân tạo (AI). Công ty phát triển các nền tảng giúp các tổ chức tích hợp, phân tích và hiểu rõ lượng dữ liệu khổng lồ, từ đó hỗ trợ các nhà ra quyết định đưa ra những thông tin mang tính chiến lược. Palantir hiện là một đối tác quan trọng trong nhiều lĩnh vực như chính phủ, quốc phòng và chăm sóc sức khỏe. ^[2] 

Không giống như các công ty AI khác, Palantir không tin rằng chỉ dựa vào AI là đủ để đánh bại đối thủ thích nghi. Thay vào đó, Palantir đề xuất sử dụng trí thông minh của con người để kiểm tra dữ liệu từ nhiều nguồn – một phương pháp được gọi là tăng cường trí thông minh. 

Lịch sử công ty ^[3,4] 

Theo các tài liệu nộp lên Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC), Palantir được thành lập vào năm 2003 bởi Peter Thiel, đồng sáng lập PayPal. Trong những năm đầu, công ty gặp khó khăn trong việc thu hút các nhà đầu tư, chỉ nhận được khoản đầu tư 2 triệu USD từ Cơ quan Tình báo Trung ương Mỹ (CIA). Cho đến năm 2008, công ty tồn tại nhờ khoản đầu tư 30 triệu USD từ chính Peter Thiel và quỹ đầu tư mạo hiểm của ông. 

Giai đoạn mở rộng đầu tiên của Palantir diễn ra từ năm 2010 đến 2012 với các thành công nổi bật như hợp tác với tập đoàn công nghệ Thomson Reuters, được Phó Tổng thống Joe Biden khi đó công nhận vai trò quan trọng trong việc phát hiện và ngăn chặn gian lận liên quan đến các khoản hỗ trợ kích thích kinh tế, cũng như mở rộng các dự án tại Nhà Trắng. 

Từ năm 2013 đến năm 2016, Palantir đã xây dựng được một lượng lớn khách hàng là chính phủ, phục vụ ít nhất 12 nhóm, bao gồm CIA, NSA, FBI, CDC và các lực lượng vũ trang như Thủy quân Lục chiến và Không quân. Đến tháng 11 năm 2014, công ty được định giá 15 tỷ đô la Mỹ, tăng lên 20 tỷ đô la Mỹ vào tháng 12 năm 2015. 

Vào năm 2020, cột mốc tiếp theo của Palantir là khi công ty trở thành một trong bốn công ty công nghệ hợp tác với chính phủ Hoa Kỳ trong nỗ lực chống lại COVID-19. Sử dụng công nghệ dữ liệu Palantir, công ty đã giúp theo dõi và ngăn chặn đại dịch; điều này đã sớm được một số quốc gia khác sao chép vào tháng 4 năm 2020. 

Vào tháng 7 năm 2020, Palantir đã nộp đơn xin niêm yết công khai và cuối cùng đã niêm yết trên Sàn giao dịch chứng khoán New York thông qua đợt chào bán công khai trực tiếp vào ngày 30 tháng 9. 

Vào tháng 12 năm đó, Palantir đã được FDA trao hợp đồng trị giá 44,4 triệu đô la Mỹ – điều này đã thúc đẩy giá cổ phiếu của công ty tăng khoảng 21%, củng cố vị thế của công ty là người đi đầu trong lĩnh vực AI và dữ liệu. 

Phân khúc kinh doanh 

Ngày nay, Palantir Technologies điều hành một số nhánh kinh doanh như sau: 

Palantir Gotham 

Là sự phát triển của công việc Palantir trong cộng đồng tình báo Hoa Kỳ, Gotham là một nền tảng do AI điều khiển được thiết kế cho các hoạt động tình báo và quốc phòng. Nó đã chứng minh được khả năng theo dõi chuyển động của quân địch, thực hiện phân tích không gian địa lý và dự đoán cũng như phân tích nhiều loại thông tin tình báo. Gotham được sử dụng rộng rãi bởi một số cơ quan tình báo và quốc phòng tại Hoa Kỳ, cũng như bởi các khách hàng nước ngoài như quân đội Ukraine. 

Palantir Foundry 
Foundry là nền tảng phần mềm của Palantir phục vụ các lĩnh vực thương mại và chính phủ dân sự. Nền tảng này trở nên phổ biến trong cộng đồng y tế nhờ việc hỗ trợ các nỗ lực quản lý COVID-19 tại Mỹ và Anh. Bằng cách tích hợp nhiều nguồn dữ liệu khác nhau, Foundry giúp các cơ quan và nhân viên xã hội có được thông tin chất lượng hơn để đưa ra quyết định tốt hơn. 

Palantir Apollo 
Được mô tả là hệ thống phân phối liên tục, Apollo quản lý và triển khai Gotham và Foundry. Nền tảng này hoạt động bằng cách sắp xếp các bản cập nhật cho cấu hình và nền tảng phần mềm bằng kiến trúc dịch vụ vi mô. Apollo tạo điều kiện cho Palantir chuyển sang mô hình kinh doanh phần mềm dưới dạng dịch vụ, giúp công ty này tự khẳng định mình không chỉ là một công ty tư vấn. 

Hiệu suất giá cổ phiếu PLTR trong 1 năm qua ^[5] 

PLTR gần đây đã trở thành tâm điểm chú ý nhờ hiệu suất giá tuyệt vời vào cuối năm 2024. Trong 12 tháng qua, cổ phiếu đã tăng từ 16,72 USD lên 101,36 USD, tăng đáng kinh ngạc gấp 6 lần! 

Cổ phiếu này trì trệ trong suốt năm 2024 và chỉ bắt đầu có dấu hiệu hồi phục vào tháng 9 năm 2024, khi có sự gia tăng nhẹ trong khoảng thời gian từ đó đến tháng 11 năm 2024. 

Tuy nhiên, hành động thực sự chỉ bắt đầu sau khi công ty công bố báo cáo thu nhập quý 4 vào ngày 3 tháng 2 năm 2025. Đây được coi là thời điểm quan trọng khi báo cáo công bố mức tăng trưởng doanh thu là 36% so với cùng kỳ năm trước, mức tăng trưởng doanh thu tại Hoa Kỳ là 52% so với cùng kỳ năm trước và dự báo doanh thu năm tài chính 2025 là 31%. 

Đây là biểu đồ giá thu nhỏ của PLTR trong sáu tháng gần đây nhất. Như bạn có thể thấy, phản ứng của thị trường đối với báo cáo thu nhập nổi bật của Palantir là ngay lập tức với giá cổ phiếu tăng từ 83,74 USD lên 103,83 USD trong vòng một ngày. 

Trước đợt tăng giá này, tâm lý nhà đầu tư có phần suy yếu khi giá cổ phiếu giảm gần 13% trong hai tuần đầu tiên của tháng 1 năm 2025. Tuy nhiên, nhìn lại, các đợt điều chỉnh như vậy có thể được coi là bình thường đối với một công ty trẻ như Palantir. 

Điều quan trọng là Palantir tỏ ra rất tự tin vào triển vọng ngắn hạn của mình, với dự báo doanh thu năm 2025 sẽ tiếp tục tăng trưởng 31%. Các nhà đầu tư có thể kỳ vọng sự quan tâm đối với cổ phiếu PLTR sẽ tiếp tục gia tăng, kéo theo những biến động về giá trong thời gian tới. 

Thông tin giao dịch cho PLTR

Tên cổ phiếu	Công ty TNHH Công nghệ Palantir
Mã giao dịch	PLTR
Sàn giao dịch chứng khoán	NASDAQ
Vốn hóa thị trường	230,80 tỷ đô la Mỹ
Giờ giao dịch	– Trước giờ mở cửa: 4:00 AM – 9:30 AM (ET)  – Giờ giao dịch chính: 9:30 AM – 4:00 PM (ET)  – Giao dịch ngoài giờ: 4.00 chiều đến 8 giờ tối (ET)

Kết luận 

Cổ phiếu PLTR đã thu hút sự chú ý nhờ vai trò quan trọng trong công nghệ AI. Điều đáng lưu ý là Palantir không chỉ là một công ty AI thông thường – công ty này xây dựng các nền tảng AI nhằm tăng cường khả năng ra quyết định của con người, điều này có thể mang lại quỹ đạo tăng trưởng khác biệt so với các đối thủ cùng ngành. 

Sau đợt tăng giá gần đây, PLTR hiện đang giao dịch với mức định giá khá cao, với tỷ lệ giá trên lợi nhuận dự phóng (forward P/E) là 185x. Vì lý do này, cổ phiếu này có thể không phù hợp với các nhà đầu tư theo trường phái giá trị, và một số nhà phân tích dự đoán giá cổ phiếu có thể điều chỉnh trong ngắn hạn ^[6]. 

Bạn có thể giao dịch PLTR thông qua Hợp đồng chênh lệch (CFD) với Vantage, cho phép bạn tiếp cận cổ phiếu mà không cần sở hữu trực tiếp. Tận dụng mức chênh lệch giá hẹp, hoa hồng thấp và phí minh bạch. Bắt đầu giao dịch từ 50 USD – đăng ký tài khoản thật ngay! 

Tài liệu tham khảo