Updated 
Khi nói đến việc phân tích thị trường forex, phân tích Top-down là một cách tiếp cận thường được các nhà giao dịch giàu kinh nghiệm sử dụng. Phương pháp này bao gồm việc xem xét công cụ tài chính từ góc độ vĩ mô trước khi đi sâu vào các giao dịch cụ thể.
Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu phương pháp phân tích từ trên xuống trong giao dịch ngoại hối và cách sử dụng phương pháp này để đưa ra quyết định giao dịch sáng suốt.
Những điểm chính
- Phân tích Top-down bắt đầu bằng việc xác định xu hướng thị trường dài hạn trước khi thu hẹp xuống các khung thời gian ngắn hơn để thiết lập giao dịch.
- Phương pháp này giúp lọc bỏ nhiễu ngắn hạn và tập trung các mức hỗ trợ và kháng cự mạnh hơn.
- Nó cho phép các nhà giao dịch liên kết các giao dịch ngắn hạn với xu hướng thị trường rộng hơn để đưa ra quyết định sáng suốt hơn.
Phân tích Top-down là gì?
Phân tích Top-down là cách tiếp cận phân tích thị trường bắt đầu bằng việc xem xét bức tranh toàn cảnh, sau đó mới thu hẹp lại để tìm kiếm lệnh giao dịch cụ thể.
Bước đầu tiên trong phân tích Top-down là xác định các xu hướng chính trên thị trường. Điều này có thể được thực hiện bằng cách phân tích biểu đồ dài hạn, chẳng hạn như biểu đồ hàng tuần hoặc hàng ngày, và xác định các mức hỗ trợ và kháng cự chính.
Sau khi xác định được các xu hướng chính, các nhà giao dịch có thể chuyển xuống các biểu đồ ngắn hạn hơn, chẳng hạn như biểu đồ bốn giờ hoặc một giờ, để tìm kiếm các điểm vào và thoát tiềm năng. Bằng cách phân tích thị trường theo cách này, các nhà giao dịch có thể hiểu rõ hơn về hướng đi chung của thị trường và đưa ra các quyết định giao dịch sáng suốt hơn.
| Nhận dạng xu hướng | Tiềm năng vào và ra |
| Hàng tuần, Hàng ngày, H12 | H4, H1, M30 |
Tầm quan trọng của Phân tích Top-down
#1 Loại bỏ nhiễu trong ngắn hạn
Phân tích Top-down có thể giúp các nhà giao dịch tránh bị cuốn vào những biến động ngắn hạn trên thị trường. Bằng cách tập trung vào bức tranh toàn cảnh, các nhà giao dịch có thể tránh đưa ra quyết định bốc đồng dựa trên biến động giá ngắn hạn.
#2 Xác định vùng hỗ trợ và kháng cự mạnh, đáng tin cậy
Khung thời gian cao hơn cho phép các nhà giao dịch xác định các mức hỗ trợ và kháng cự chính. Bằng cách sử dụng các mức này, các nhà giao dịch hiện có mức dừng lỗ và chốt lời cụ thể, giúp hạn chế rủi ro của họ.
#3 Nhận ra các cơ hội giao dịch tiềm năng
Các nhà giao dịch đôi khi mắc sai lầm khi tập trung quá mức vào các khung thời gian thấp hơn, bỏ lỡ các cơ hội ở các khung thời gian cao hơn. Thông qua việc sử dụng đúng cách phương pháp phân tích từ trên xuống, các nhà giao dịch có thể có sự linh hoạt để tận dụng cả các giao dịch dài hạn và ngắn hạn.
Nghiên cứu tình huống phân tích Top-down: GBPJPY
Trong phần này, chúng tôi sẽ sử dụng GBPJPY làm ví dụ về cách tiến hành phân tích từ trên xuống.
Trong hình 1, nó thể hiện thị trường GBPJPY từ tháng 5 năm 2022 đến tháng 6 năm 2022, khi Ngân hàng Anh (BoE) tăng lãi suất lần đầu tiên sau nhiều thập kỷ [1] , trong khi Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) duy trì lãi suất ở mức âm [2] .
GBPJPY tăng hơn 1300 pip trong khung thời gian tuần như thể hiện trong hình 1. Động thái tăng giá có thể được ghi nhận là do chênh lệch lãi suất giữa hai nền kinh tế lớn. Khi BoE tăng lãi suất, giá trị của đồng Bảng Anh tăng. So với cách tiếp cận ôn hòa của BoJ là giữ lãi suất ở mức âm, khiến đồng Yên yếu.
Trong hình 2, biết rằng GBPJPY về cơ bản là tăng giá, các mức hỗ trợ và kháng cự có thể được biểu thị tương ứng.
Hình 3 cho thấy cấu trúc thị trường gần vùng kháng cự khung thời gian cao hơn của GBPJPY. Cụ thể hơn, GBPJPY phá vỡ ngưỡng kháng cự trước đó và sử dụng nó làm ngưỡng hỗ trợ.
Hình 4 cho thấy bằng chứng kỹ thuật tăng giá của sự hình thành đáy kép tại ngưỡng kháng cự khung thời gian cao hơn trước đó. Sau khi hoàn thành mô hình tăng giá, có thể tham gia giao dịch mua.
Kết luận
Tóm lại, phân tích từ trên xuống có thể là một công cụ thiết yếu cho các nhà giao dịch ngoại hối. Bằng cách bắt đầu với bức tranh toàn cảnh và đi sâu vào cặp tiền tệ và khung thời gian cụ thể, các nhà giao dịch có khả năng hiểu rõ hơn về thị trường và xác định các cơ hội giao dịch.
Bạn nên theo dõi tin tức và sự kiện có thể tác động đến thị trường và luôn sử dụng các kỹ thuật quản lý rủi ro phù hợp để bảo vệ vốn của mình. Với việc thực hành và áp dụng phân tích từ trên xuống một cách nhất quán, các nhà giao dịch có thể phát triển các chiến lược giao dịch có lợi cho mình .
Bạn muốn thực hành phân tích từ trên xuống? Hãy mở tài khoản demo tại đây .
Tài liệu tham khảo
- “United Kingdom Interest Rate – Trading Economics”. https://tradingeconomics.com/united-kingdom/interest-rate . Accessed 20 Apr 2023.
- “Japan Interest Rate – Trading Economics”. https://tradingeconomics.com/japan/interest-rate . Accessed 20 Apr 2023.
