Đòn bẩy có thể là một tính năng thiết yếu để sử dụng, đặc biệt là khi giao dịch ngoại tệ thông qua Hợp đồng chênh lệch (“CFD”). Đòn bẩy cho phép bạn mở các vị thế lớn hơn với số vốn tương đối ít. Nhưng nó hoạt động như thế nào và bạn có thể hưởng lợi từ nó như thế nào? 

Đọc tiếp để tìm hiểu thêm về Forex, đòn bẩy và ký quỹ và cách những khái niệm này có thể nâng cao trải nghiệm giao dịch FX của bạn. 

Những điểm chính 

• Đòn bẩy trong ngoại hối cho phép bạn kiểm soát các giao dịch lớn hơn với số vốn bỏ ra ít hơn bằng cách vay từ nhà môi giới của bạn. 

• Nó có thể thúc đẩy lợi nhuận tiềm năng nhưng cũng làm tăng nguy cơ thua lỗ lớn hơn nếu thị trường biến động bất lợi cho bạn. 

• Đòn bẩy hoạt động thông qua yêu cầu ký quỹ và tỷ lệ do các nhà môi giới đưa ra sẽ quyết định số vốn bạn cần để mở một vị thế. 

Forex là gì? 

Forex (ngoại hối hoặc FX) xảy ra khi bạn đổi một loại tiền tệ này sang loại tiền tệ khác. Nói cách khác, bất kỳ giao dịch chuyển tiền tệ nào giữa người mua và người bán với mức giá đã thỏa thuận đều là ngoại hối. Có thể bao gồm cá nhân, ngân hàng, công ty và chính phủ ^[1]. 

Nếu bạn đã thử mua thứ gì đó từ các cửa hàng trực tuyến hoặc đi du lịch khắp thế giới, bạn có thể đã thực hiện ít nhất một giao dịch ngoại hối hoặc chuyển đổi tiền tệ. Đó là cách sử dụng thực tế của ngoại hối. 

Giao dịch ngoại hối hoạt động bằng cách mua một loại tiền tệ (tiền tệ cơ sở) và đồng thời bán một loại tiền tệ khác (tiền tệ báo giá). Tất cả các loại tiền tệ trên thị trường FX đều được báo giá theo cặp và có thể thuộc một trong ba loại sau: cặp tiền tệ chính, cặp tiền tệ phụ và cặp tiền tệ ngoại lai. 

Có rất nhiều thuật ngữ bạn sẽ gặp khi giao dịch cặp tiền tệ và một số trong số đó bao gồm ký quỹ và đòn bẩy. Hãy cùng khám phá thêm về chúng. 

Biên lợi nhuận là gì? 

Trong FX, ký quỹ là khoản tiền gửi ban đầu mà nhà môi giới yêu cầu làm vốn khởi đầu cho tài khoản giao dịch của bạn. Ký quỹ cũng là một khoản vốn nhỏ mà bạn cần phải đặt cọc để mở và duy trì bất kỳ vị thế ngoại hối nào ^[2]. 

Yêu cầu về vốn nhỏ này đóng vai trò như sự bảo lãnh hoặc tài sản thế chấp để đảm bảo với nhà môi giới rằng bạn có thể mở và duy trì giao dịch cho đến khi bạn đóng giao dịch. 

Ký quỹ thường được thể hiện dưới dạng phần trăm của toàn bộ quy mô vị thế mà bạn định mở. Hơn nữa, yêu cầu ký quỹ sẽ khác nhau giữa các nhà môi giới và cặp tiền tệ. Tuy nhiên, nó thường nằm trong khoảng từ 0,25% đến 10% hoặc cao hơn. 

Như bạn sẽ thấy sau trong hướng dẫn này, yêu cầu ký quỹ của nhà môi giới liên quan trực tiếp đến đòn bẩy mà bạn nhận được. 

Một số thuật ngữ khác bạn có thể gặp bao gồm: 

• Ký quỹ đã sử dụng – đây là ký quỹ được giữ nguyên và cần thiết để giữ tất cả các vị thế hiện tại của bạn mở. 

• Ký quỹ miễn phí – Đây là ký quỹ có sẵn để mở các vị thế FX mới trong tài khoản giao dịch của bạn. 

• Lệnh gọi ký quỹ – Nhà môi giới của bạn phát lệnh gọi ký quỹ để gửi thêm tiền vào tài khoản giao dịch của bạn nhằm giữ cho các vị thế hiện tại của bạn mở. 

Đòn bẩy là gì? 

Đòn bẩy cho phép bạn mở một vị thế lớn hơn bằng cách sử dụng một phần vốn của bạn trong khi vay phần còn lại từ nhà môi giới của bạn. Thông thường, đòn bẩy dựa trên yêu cầu ký quỹ của nhà môi giới của bạn và thường được biểu thị dưới dạng tỷ lệ ^[3]. 

Mỗi nhà môi giới có yêu cầu ký quỹ riêng để hỗ trợ tỷ lệ đòn bẩy của họ. Đòn bẩy cũng sẽ khác nhau tùy theo từng nhà môi giới và giữa các loại tài sản. 

Yêu cầu ký quỹ cao hơn có nghĩa là bạn có thể nhận được hệ số đòn bẩy thấp hơn cho vốn của mình, trong khi yêu cầu ký quỹ nhỏ hơn có thể đi kèm với hệ số đòn bẩy cao hơn. 

Đòn bẩy trong giao dịch ngoại hối là gì? 

Đòn bẩy trong giao dịch ngoại hối cho phép bạn tận hưởng nhiều sự tiếp xúc hơn với thị trường ngoại hối bằng cách sử dụng mức ký quỹ tối thiểu do nhà môi giới của bạn yêu cầu ^[4]. Điều này cho phép các nhà giao dịch giao dịch một vị thế lớn hơn trên thị trường ngoại hối với số vốn nhỏ hơn. Sử dụng đòn bẩy có thể là con dao hai lưỡi vì trong khi nó có thể làm tăng tiềm năng đạt được lợi nhuận lớn hơn, thì nó cũng có thể làm tăng tiềm năng thua lỗ lớn hơn. 

Lợi ích của đòn bẩy trong giao dịch ngoại hối 

Sau đây là một số lợi ích của việc sử dụng đòn bẩy ^[5] 

Tăng tỷ lệ lợi nhuận của bạn 

Vai trò chính của đòn bẩy trong giao dịch ngoại hối là khuếch đại lợi nhuận đầu tư của nhà giao dịch. 

Sử dụng đòn bẩy trong giao dịch có thể tăng khả năng tăng giá tiềm năng của bạn, miễn là rủi ro được quản lý hợp lý. 

Giải phóng vốn của bạn 

Đòn bẩy có thể giúp bạn quản lý vốn. Với một kế hoạch giao dịch vững chắc, bạn có thể sử dụng vốn vay từ một nhà môi giới để tăng tài khoản giao dịch của mình. 

Sử dụng một phần vốn của bạn để tham gia vào một vị thế cho phép các nhà giao dịch mở các vị thế vì rào cản gia nhập (trong trường hợp này là vốn) thấp hơn. Điều này cũng cho phép bạn phân bổ các nguồn lực hạn chế của mình với sự linh hoạt hơn, thông qua việc đa dạng hóa khoản đầu tư của bạn sang các loại tài sản và công cụ giao dịch khác. 

Tăng lợi nhuận khi biến động thấp 

Thị trường tiền tệ có thể trải qua một giai đoạn biến động thấp nhất định thường xuyên hơn so với cổ phiếu, ETF hoặc Quỹ chỉ số. Trong thời kỳ biến động thấp, đòn bẩy đóng vai trò tăng cường khả năng tiếp xúc của bạn, có khả năng mang lại cho bạn lợi nhuận cao hơn cho mỗi giao dịch, mặc dù điều này cũng có nghĩa là khả năng thua lỗ lớn nếu thị trường biến động ngược lại với vị thế của bạn. 

Rủi ro khi sử dụng đòn bẩy 

Đòn bẩy cũng có một số nhược điểm. 

Tăng cường tổn thất 

Đòn bẩy là con dao hai lưỡi. 

Mặc dù nó có thể giúp tăng khả năng tăng giá tiềm năng của bạn, nhưng nó có thể khiến bạn thoát khỏi trò chơi nhanh hơn bạn mong đợi. Một thay đổi nhỏ về giá tiền tệ so với vị thế của bạn có thể xóa sổ tài khoản của bạn, dẫn đến tổn thất đáng kể vượt quá vốn đầu tư của bạn. 

Thêm phí 

Phí và hoa hồng bạn phải trả có thể khác nhau giữa các nhà môi giới. Tỷ lệ ký quỹ đắt đỏ sẽ dần làm giảm lợi nhuận của bạn, ngay cả khi giao dịch thắng. 

Rủi ro đòn bẩy quá mức 

Đòn bẩy có thể rất hấp dẫn và có thể khiến bạn sử dụng đòn bẩy quá mức cho tài khoản, điều này có thể dẫn đến giao dịch quá mức và quản lý rủi ro kém, có khả năng khiến vốn của bạn bị xóa sổ. 

Biến động tăng 

Đòn bẩy cũng có thể làm tăng tính biến động của các giao dịch của bạn, có thể dẫn đến biến động giá lớn hơn và nhanh hơn. Điều này có thể dẫn đến việc tài khoản giao dịch của bạn cạn kiệt nhanh chóng nếu không được giám sát chặt chẽ và có biện pháp quản lý rủi ro. 

Đòn bẩy hoạt động như thế nào trong ngoại hối? 

Đòn bẩy là một công cụ năng động trong giao dịch ngoại hối. Nó cho phép các nhà giao dịch nắm giữ các vị thế lớn hơn nhiều so với những gì họ có thể kiểm soát bằng ký quỹ của mình. 

Bằng cách đặt một phần nhỏ giá trị giao dịch đầy đủ, nhà môi giới cho bạn vay phần vốn còn lại cần thiết để giao dịch một vị thế lớn hơn ^[6]. 

Nhiều nhà môi giới trình bày đòn bẩy dưới dạng tỷ lệ. Một số tỷ lệ đòn bẩy phổ biến mà bạn sẽ gặp bao gồm 50:1, 100:1 và 500:1 (theo các quy định hiện hành). 

Những tỷ lệ này có ý nghĩa gì? 

Giả sử bạn muốn kiểm soát vị thế forex trị giá 100.000 đô la. Trong những trường hợp bình thường, đó có thể là một yêu cầu khó khăn. Tuy nhiên, khi bạn sử dụng tài khoản có đòn bẩy, nhà môi giới của bạn sẽ dành ra một khoản ký quỹ (chẳng hạn như 500 đô la) từ tài khoản của bạn và cho bạn vay phần chênh lệch, cho phép bạn kiểm soát vị thế forex trị giá 100.000 đô la. Trong trường hợp này, đòn bẩy của bạn, theo tỷ lệ, là 200:1. 

Một điều quan trọng cần nhớ về đòn bẩy là nó có thể là con dao hai lưỡi. Mặc dù vị thế đòn bẩy có thể khuếch đại lợi nhuận của bạn, nhưng nó cũng có thể khuếch đại tổn thất của bạn vượt quá vốn đầu tư của bạn. Chỉ sử dụng đòn bẩy mà bạn cảm thấy thoải mái và nếu bạn là người mới bắt đầu, hãy sử dụng đòn bẩy thấp hơn để bắt đầu [7]. 

Giao dịch Forex với Vantage 

Sẵn sàng khám phá thị trường forex? Hãy mở tài khoản với Vantage Markets ngay hôm nay và bắt đầu với yêu cầu ký quỹ và đòn bẩy hàng đầu trong ngành. Bạn cũng sẽ được tiếp cận hàng trăm cặp tiền tệ mà bạn có thể lựa chọn dựa trên chiến lược giao dịch của mình. 

Nguồn tham khảo