Phân tích kỹ thuật là phương pháp phân biệt các mô hình và xu hướng trên biểu đồ giá. Nó đóng vai trò giúp các nhà giao dịch hiểu được các điều kiện thị trường dựa trên dữ liệu giá trong quá khứ và phát hiện ra các cơ hội giao dịch tiềm năng. 

Khi thực hiện đúng, phân tích kỹ thuật cho phép các nhà giao dịch kiểm soát tốt hơn các giao dịch của họ bằng cách cung cấp hỗ trợ hoặc từ chối các ý tưởng giao dịch. Điều này đạt được thông qua việc sử dụng các bản vẽ và công cụ chuyên dụng được gọi là chỉ báo kỹ thuật. 

Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá 9 chỉ báo kỹ thuật phổ biến có trên MetaTrader, nền tảng hàng đầu dành cho các nhà giao dịch và nhà đầu tư trên toàn thế giới. 

Tổng quan về chỉ báo kỹ thuậ 

Khi nhìn vào MetaTrader hoặc bất kỳ phần mềm giao dịch nào, bạn sẽ thấy hàng trăm chỉ báo kỹ thuật từ đơn giản đến phức tạp. 

Điều này có thể gây choáng ngợp cho người mới, nhưng bí quyết là hiểu rõ mỗi chỉ báo được thiết kế để đo lường điều gì. 

Các chỉ báo kỹ thuật hoạt động như thế nào? ^[1] 

Về cơ bản, chỉ báo kỹ thuật giúp trader dự đoán xu hướng giá tương lai. Chúng dựa trên các tín hiệu có tính mô hình hóa, lấy dữ liệu quá khứ như giá, khối lượng giao dịch và số lượng lệnh mở để suy đoán giá sẽ đi đâu tiếp theo. 

Bằng cách sử dụng nhiều chỉ báo khác nhau, trader có thể tăng khả năng dự đoán đúng biến động thị trường. Vì mỗi chỉ báo đo lường yếu tố khác nhau, nên chúng có thể xác nhận hoặc bác bỏ dự đoán của bạn. 

Tuy nhiên, cần lưu ý rằng chỉ báo kỹ thuật không phải quả cầu tiên tri, chúng chỉ là công cụ. Để sử dụng hiệu quả, bạn cần có thời gian, kỷ luật và kinh nghiệm. 

Chỉ báo Cao-Thấp (High-Low) ^[2] 

Khi cố gắng phân biệt xu hướng đang thịnh hành của một thị trường rộng lớn hơn hoặc chỉ số thị trường, chỉ báo cao-thấp có thể hữu ích. 

Còn được gọi là chỉ báo cao-thấp, chỉ báo này so sánh các cổ phiếu đang đạt mức cao nhất trong 52 tuần với các cổ phiếu đang đạt mức thấp nhất trong 52 tuần. Chỉ báo này được thể hiện dưới dạng trung bình động 10 ngày của phần trăm cao kỷ lục, được tính như sau: 

• Mức cao mới / (Mức cao mới + Mức thấp mới) x 100 

Khi chỉ báo cao-thấp dương và tăng, thị trường được coi là đang trong giai đoạn tăng giá. Khi chỉ báo âm và giảm, thị trường được coi là giảm giá. Các chỉ số trên hoặc dưới 50 biểu thị thị trường tăng giá và giảm giá tương ứng. 

Cách sử dụng: 

Chỉ báo cao-thấp (high-low) nên được ghép nối với Đường trung bình động đơn giản (SMA) 20 ngày; điều này cho phép nhà giao dịch dễ dàng tìm thấy điểm vào và thoát cho các giao dịch hơn. Khi chỉ báo cao-thấp vượt qua SMA 20 ngày, tín hiệu mua được tạo ra. Khi nó vượt qua SMA 20 ngày, tín hiệu bán được tạo ra. 

Chỉ báo Renko ^[3] 

Biểu đồ Renko là một cách thay thế để hiển thị hành động giá trên biểu đồ giá, do người Nhật phát minh. Biểu đồ này được vẽ bằng một loạt các khối chéo được đặt ở góc 45 độ so với khối trước đó – tăng khi giá tăng và giảm khi giá giảm. Không giống như biểu đồ nến hoặc biểu đồ thanh, biểu đồ Renko được vẽ chỉ dựa trên biến động giá; không bao gồm các khoảng thời gian chuẩn hóa. 

Do đó, biểu đồ Renko được vẽ bằng cách thêm một khối khi đạt đến ngưỡng giá cố định – đây được gọi là kích thước hộp. Kích thước hộp có thể là bất kỳ kích thước nào hoặc chúng cũng có thể tuân theo Phạm vi thực trung bình (ATR), bản thân nó là một chỉ báo kỹ thuật khác. 

Ví dụ, nếu sử dụng khoảng $0,50, thì kích thước hộp được cho là $0,50. Khối tiếp theo sẽ chỉ được thêm vào khi giá của tài sản tăng từ $10 lên $10,50. Ngược lại, nếu giá giảm từ $10 xuống $9,50, khối tiếp theo sẽ được thêm vào. 

Do cách chúng được vẽ, biểu đồ Renko cho phép các nhà giao dịch lọc nhiễu thị trường bằng cách bỏ qua các biến động giá nhỏ hơn kích thước hộp đã chọn. Theo cách này, chỉ những thay đổi giá ở một mức độ nhất định mới được ghi lại, giúp đọc rõ hơn xu hướng giá đang thịnh hành. 

Cách sử dụng: 

Các nhà giao dịch có thể theo dõi các khối trong biểu đồ Renko để phát hiện các cơ hội giao dịch. Ví dụ, sau một loạt các khối màu xanh lá cây, tăng lên theo sau là một hoặc hai khối màu đỏ, giảm xuống, điều này có thể chỉ ra sự thay đổi xu hướng, tạo cơ hội để tham gia giao dịch swing trên một vị thế bán khống. 

Khi khối xanh tiếp theo xuất hiện, điều này báo hiệu một đợt tăng giá đang diễn ra, nghĩa là nhà giao dịch nên thoát khỏi giao dịch và chuẩn bị tham gia giao dịch tiếp theo. Tùy thuộc vào kích thước hộp và mốc thời gian giao dịch, một số nhà giao dịch có thể chọn chờ một loạt khối dài hơn xuất hiện trước khi cam kết giao dịch. 

Chỉ báo nhóm Chart Group 

Một trong những lý do MetaTrader được yêu thích là vì tính linh hoạt của nó. Bạn có thể thêm các công cụ và chỉ báo tùy chỉnh vào nền tảng cơ sở để thực hiện phân tích kỹ thuật theo cách bạn thích. 

Một trong những chỉ báo tùy chỉnh như vậy là chỉ báo Chart Group, giống như một siêu chỉ báo hơn. Chức năng cốt lõi của chỉ báo Chart Group là cho phép bạn liên kết nhiều biểu đồ giá với nhau. 

Khi được liên kết, những thay đổi bạn thực hiện trong một biểu đồ sẽ được phản ánh ngay lập tức và tự động trong tất cả các biểu đồ giá được liên kết. Điều này cho phép các nhà giao dịch tránh phải xử lý nhiều biểu đồ giá và chỉ báo cùng một lúc. 

Cách sử dụng: 

Nếu phiên bản MetaTrader của bạn không cung cấp chỉ báo Chart Group, bạn sẽ cần tải xuống tiện ích bổ sung có chứa chỉ báo này. Bạn có thể bắt đầu bằng cách tìm kiếm trên MetaTrader Market Place và cài đặt gói chỉ báo có liên quan ^[4]. 

Sau khi cài đặt, bạn chỉ cần áp dụng Chart Group lên các biểu đồ giá cần liên kết – biểu tượng của chỉ báo sẽ hiển thị ở góc dưới bên phải của biểu đồ. 

Một ứng dụng phổ biến của chỉ báo Chart Group là xem một tài sản hoặc thị trường cùng lúc trên nhiều biểu đồ giá khác nhau (với các khung thời gian khác nhau hoặc có các bản vẽ khác nhau trên đó). 

Bạn có thể thực hiện điều này đơn giản bằng cách thay đổi ký hiệu giao dịch trên một biểu đồ giá được liên kết; điều này sẽ khiến tất cả các biểu đồ giá được liên kết cũng hiển thị cùng một tài sản hoặc thị trường. 

Chỉ báo Pivot Points ^[5] 

Đối với các nhà giao dịch cổ phiếu hoặc hàng hóa, việc dự đoán ngưỡng hỗ trợ và kháng cự trong phiên giao dịch tiếp theo là điều rất quan trọng, vì các mức này có thể xác định điểm vào và thoát lệnh, bao gồm cả điểm đặt dừng lỗ (stop-loss) và chốt lời. 

Một cách để đo lường hỗ trợ và kháng cự là thông qua việc áp dụng các điểm trục. Điểm trục được định nghĩa là “giá trung bình của giá cao, giá thấp và giá đóng cửa từ ngày giao dịch trước đó”. 

Trong phiên giao dịch hoặc ngày giao dịch tiếp theo, nếu giao dịch diễn ra trên điểm trục, điều này cho thấy tâm lý thị trường là tăng giá. Nếu giao dịch dưới điểm trục, điều này cho thấy tâm lý thị trường là giảm giá. 

Rõ ràng, việc lập kế hoạch giao dịch bằng cách sử dụng điểm xoay có thể rất hữu ích. Rất may là các nhà đầu tư không phải tự tính điểm xoay – họ chỉ cần sử dụng chỉ báo Điểm xoay. 

Cách sử dụng: 

Đúng như tên gọi, chỉ báo Điểm trục sẽ tự động tính toán các điểm trục trong thị trường và hiển thị trên biểu đồ giá cho bạn. 

Khi chỉ báo này được kích hoạt, các nhà đầu tư có thể thấy rõ liệu giao dịch đang ở trên hay dưới điểm trục, từ đó hiểu rõ hơn về tâm lý thị trường trong phiên giao dịch hiện tại. 

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) ^[6] 

Chỉ báo Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) là một chỉ báo kỹ thuật được sử dụng để đo tốc độ và biên độ thay đổi giá gần đây của chứng khoán, cho phép các nhà giao dịch phân biệt được liệu thị trường có đang mua quá mức hay bán quá mức hay không. 

Vì lý do này, RSI được phân loại là một loại chỉ báo động lượng. Đây là một chỉ báo kỹ thuật so sánh sức mạnh của chứng khoán khi giá tăng với sức mạnh của nó khi giá giảm. Các nhà giao dịch có thể liên hệ kết quả của phép so sánh này với hành động giá để thu thập thông tin về cách chứng khoán có thể hoạt động. 

Ngoài ra, RSI cũng có thể cảnh báo cho các nhà giao dịch khi xu hướng có khả năng tiếp tục hoặc báo hiệu khi sắp có sự đảo ngược. Do RSI có nhiều cách giúp các nhà giao dịch đưa ra quyết định giao dịch sáng suốt, nên đây là một trong những chỉ báo kỹ thuật phổ biến nhất hiện nay. 

Cách sử dụng: 

Thường được hiển thị ở dưới cùng của biểu đồ giá, RSI xuất hiện như một bộ dao động dao động giữa hai dải. Khi giá thay đổi theo thời gian, RSI di chuyển lên hoặc xuống theo nhịp. 

RSI được biểu đồ hóa từ 100 đến 0. Ở mức 30 trở xuống, tài sản được coi là quá bán, trong khi ở mức 70 trở lên cho thấy tài sản bị mua quá mức. Khi RSI tăng hoặc giảm vượt quá các ngưỡng này, các nhà giao dịch có thể coi chúng là tín hiệu giao dịch. 

Ví dụ, khi RSI giảm xuống dưới 30, điều này có nghĩa là chứng khoán bị bán quá mức (tức là giao dịch thấp hơn và do đó có khả năng giá sẽ bật lại). Một số nhà giao dịch có thể coi đây là tín hiệu tăng giá và nắm giữ vị thế mua để phản ứng lại. 

Ngược lại, khi RIS tăng trên 70, điều này chỉ ra rằng chứng khoán đang được mua quá mức (tức là giao dịch trên giá trị nội tại của nó, với kỳ vọng điều chỉnh giá). Điều này có thể được coi là tín hiệu giảm giá và các nhà giao dịch có thể mở các vị thế bán khống để có khả năng tăng giá. 

Để có độ chính xác cao hơn, các chỉ số RSI nên được điều chỉnh theo các điều kiện thị trường hiện hành. Ví dụ, trong xu hướng tăng kéo dài, tài sản thực sự có thể bị bán quá mức cao hơn nhiều so với chỉ số RSI là 30. 

Chỉ báo thoái lui Fibonacci ^[7] 

Dãy số Fibonacci là một dãy số cụ thể có rất nhiều trong tự nhiên, được phản ánh trong sự phát triển của thực vật, hình dạng động vật như vỏ sò và thậm chí cả kiểu thời tiết. 

Vì được coi là biểu hiện của các mô hình tự nhiên nên nhiều nhà giao dịch tin rằng dãy số Fibonacci cũng có liên quan đến thị trường tài chính. 

Điều này đã dẫn đến việc sử dụng Fibonacci retracement hay còn gọi là Fibonacci thoái lui  trong giao dịch, là một loạt các đường ngang chỉ ra các mức hỗ trợ và kháng cự tiềm năng trong một phạm vi giá. Bằng cách phủ các Fibonacci thoái lui lên biểu đồ giá, các giao dịch có thể nhanh chóng phát hiện ra các điểm mà một tài sản có thể đảo ngược hoặc đình trệ. 

Các mức thoái lui Fibonacci là những con số cố định dựa trên Dãy số Fibonacci nổi tiếng, một chuỗi số trong đó mỗi số là tổng của hai số trước nó. 

Do đó, các mức thoái lui Fibonacci là: 23,6%, 38,2%, 50%, 61,8%, 78,6%, 100%, 161,8%, 261,8% và 423,6%. Mặc dù không có trong Chuỗi Fibonacci, tỷ lệ 50% cũng được coi là mức thoái lui. 

Cách sử dụng: 

Chỉ báo Fibonacci thoái lui được vẽ giữa hai điểm giá quan trọng trên biểu đồ, chẳng hạn như giữa mức thấp gần đây và mức cao. Chỉ cần kéo chỉ báo giữa hai điểm và các mức thoái lui sẽ tự động được vẽ cho bạn, dựa trên các tỷ lệ đã nêu trước đó. 

Vậy thì nó hoạt động như thế nào? Giả sử sau khi tăng, giá cổ phiếu quay trở lại mức 61,8%, rồi bắt đầu tăng trở lại. Vì sự phục hồi diễn ra ở mức Fibonacci thoái lui trong xu hướng tăng, nên một nhà giao dịch có thể tin rằng cổ phiếu sẽ tiếp tục tăng và quyết định mua cổ phiếu. Để giảm thiểu rủi ro, lệnh dừng lỗ được đặt ở mức 61,8%. 

Bên cạnh việc đặt lệnh dừng lỗ, đường Fibonacci thoái lui cũng có thể được sử dụng để tìm điểm vào lệnh giao dịch hoặc đặt mục tiêu giá. 

Bây giờ, giống như tất cả các chỉ báo kỹ thuật, Fibonacci thoái lui không phải lúc nào cũng được đảm bảo là có hiệu quả. Trên thực tế, các nhà giao dịch thiếu kinh nghiệm có thể thấy khó khăn khi biết mức thoái lui Fibonnaci nào họ nên xem xét khi đưa ra quyết định giao dịch của mình. Ngoài ra, không có gì lạ khi giá vượt quá mức thoái lui, thay vì dừng lại như dự kiến. 

Rất nên kết hợp đường thoái lui Fibonacci với các chỉ báo kỹ thuật khác để làm rõ quyết định giao dịch của bạn. 

Chỉ báo Ichimoku ^[8] 

Trong tiếng Nhật, “Ichimoku” có nghĩa là “nhìn thoáng qua”. Chỉ báo Ichimoku là một chỉ báo phân tích kỹ thuật được thiết kế để cung cấp góc nhìn rõ ràng về nhiều yếu tố trên biểu đồ giá, bao gồm động lượng, hướng xu hướng và các mức hỗ trợ và kháng cự trong tương lai. 

Nó thực hiện điều này thông qua một loạt năm phép tính, bao gồm trung bình chín kỳ, trung bình 26 kỳ, trung bình của hai trung bình đó, trung bình 52 kỳ và đường giá đóng cửa trễ. Hai trong năm đường này tạo thành “đám mây”, trong đó sự khác biệt giữa chúng được tô bóng. 

Vì có khả năng truyền tải thông tin ở mức độ lớn hơn so với biểu đồ nến truyền thống nên biểu đồ Ichimoku thường được các nhà giao dịch chuyên nghiệp sử dụng để có các tín hiệu giao dịch rõ ràng. 

Một tính năng độc đáo khác là đám mây có khả năng dự báo các điểm hỗ trợ hoặc kháng cự trong tương lai. 

Cách sử dụng: 

Bản chất của việc sử dụng chỉ báo Ichimoku là theo dõi đám mây, đây là một phần quan trọng của chỉ báo. Khi giá tài sản tăng lên trên đám mây, xu hướng tăng đang hiện diện. Điều này được củng cố thêm nếu đỉnh của đám mây cũng đang di chuyển lên trên. 

Trong khi đó, nếu giá giảm xuống dưới đám mây, xu hướng hiện tại là giảm. Điều này, một lần nữa, được củng cố nếu đáy của đám mây cũng đang di chuyển theo hướng giảm. 

Chỉ báo Ichimoku hoạt động tốt với một số chỉ báo kỹ thuật khác. Ví dụ, nó có thể được ghép nối với RSI để xác nhận thêm đà giá theo một hướng nhất định. Điều này mang lại sự tin tưởng cho các dự đoán trong tương lai của nhà giao dịch. 

Chỉ báo MACD ^[9] 

Chỉ báo Moving Average Convergence/Divergence (MACD) có thể là một từ dài dòng, nhưng nó cũng là một chỉ báo kỹ thuật rất phổ biến và nổi tiếng. Nó được sử dụng chủ yếu để giúp các nhà đầu tư xác định xu hướng giá, đóng vai trò quan trọng trong việc lập kế hoạch điểm vào và điểm thoát trong giao dịch. Nó cũng được sử dụng để đo động lượng xu hướng, hữu ích trong việc xác nhận hoặc phủ nhận các ý tưởng giao dịch. 

Cách thức hoạt động của MACD là đo lường những thay đổi tương đối giữa hai đường trung bình động hàm mũ (EMA) để báo hiệu động lượng và khả năng đảo ngược xu hướng. Nó được biểu diễn bằng cách trừ EMA 26 ngày khỏi EMA 12 ngày, tạo thành đường MACD. 

Đường EMA 9 ngày của đường MACD – được gọi là đường tín hiệu – được vẽ trên đường MACD, đóng vai trò như tín hiệu kích hoạt mua hoặc bán. 

Lưu ý rằng EMA 9/12/26 là thiết lập cổ điển cho MACD, nhưng các nhà giao dịch nâng cao đã biết sử dụng EMA với các khoảng thời gian khác nhau để phù hợp hơn với mục đích của họ. 

Cách sử dụng: 

Có nhiều cách để diễn giải chỉ báo MACD, nhưng những cách phổ biến nhất là giao cắt, phân kỳ và tăng giảm nhanh. 

Nói một cách đơn giản, giao cắt là tín hiệu giao dịch được tạo ra bởi sự tương tác giữa đường MACD và đường tín hiệu. Khi đường MACD giảm xuống dưới đường tín hiệu, đây là tín hiệu giảm giá cho thấy cơ hội bán. 

Mặt khác, khi MACD tăng trên đường tín hiệu, đây là tín hiệu tăng giá, cho thấy vẫn còn xu hướng tăng trong quỹ đạo hiện tại của tài sản. Các điểm giao cắt được tăng cường khi chúng phù hợp với xu hướng giá hiện hành. 

Trong khi đó, sự phân kỳ xảy ra khi MACD tạo thành mức cao hoặc mức thấp vượt quá mức cao hoặc mức thấp tương ứng trong giá của tài sản. Đây có thể là tín hiệu rất mạnh chỉ ra hướng của hành động giá sắp tới. 

Ví dụ, nếu MACD tạo thành hai đáy tăng tương ứng với hai đáy giảm trong giá, thì đây thường là tín hiệu tăng giá mạnh cho thấy xu hướng giá tăng dài hạn tích cực. 

Mặt khác, sự phân kỳ giảm giá hình thành khi MACD hình thành hai đỉnh giảm tương ứng với hai đỉnh tăng trên giá. Nếu sự hội tụ giảm giá xuất hiện trong xu hướng giảm đang thịnh hành, điều này cho thấy giá có khả năng tiếp tục giảm. 

Cuối cùng, khi đường trung bình động ngắn hạn tách khỏi đường trung bình động dài hạn, có thể quan sát thấy sự tăng hoặc giảm nhanh chóng của MACD. Các nhà giao dịch coi những sự kiện này là tín hiệu cho thấy tài sản bị mua quá mức hoặc bán quá mức và cần điều chỉnh về mức bình thường. 

Một chỉ báo động lượng khác, chẳng hạn như RSI, có thể được sử dụng để xác nhận tình trạng mua quá mức hoặc bán quá mức, mặc dù điều quan trọng là phải hiểu rằng cả hai chỉ báo này không phải lúc nào cũng phù hợp. Ví dụ, RSI có thể báo hiệu một khoảng thời gian kéo dài mà một tài sản bị mua quá mức, trong khi MACD chỉ ra áp lực mua vẫn đang tăng. 

Kết luận 

Chúng tôi đã đề cập đến 9 chỉ báo kỹ thuật phổ biến nhất, cách chúng hoạt động và chức năng của chúng. Mặc dù các chỉ báo này khá nổi tiếng và đã vượt qua được thử thách của thời gian, nhưng chúng chỉ là phần nổi của tảng băng chìm. 

Tuy nhiên, các chỉ báo kỹ thuật mà chúng ta đã thảo luận bao gồm phần lớn những gì các chỉ báo kỹ thuật cố gắng đo lường. Trong hành trình phân tích kỹ thuật của riêng bạn, bạn chắc chắn sẽ bắt gặp nhiều chỉ báo kỹ thuật khác bao gồm cả các chỉ báo tùy chỉnh, nhưng bạn sẽ thấy rằng nhiều chỉ báo trong số đó chỉ đơn giản là các biến thể của những chỉ báo này. 

Bạn có muốn bắt đầu sử dụng các chỉ báo kỹ thuật để thúc đẩy kết quả giao dịch của mình không? Vantage Markets cung cấp các nền tảng giao dịch hàng đầu, bao gồm MetaTrader 4 và MetaTrader 5 , giúp bạn tiếp cận các chỉ báo kỹ thuật mạnh mẽ này – và nhiều hơn nữa. 

Hãy dùng thử miễn phí với tài khoản giao dịch Vantage. Đăng ký ngay ! 

Tài liệu tham khảo